巨无霸国信证券IPO成行 融资大潮正式袭来
12月10日晚间，虽然历经了长达近三年的等待，但国信证券IPO终于在“券商最好的时刻”等来了发行批文，这不仅标志着其将成为近两年来第一只获准IPO的券商股，而且或将成近年来首只募集资金过百亿的中小板IPO成为巨无霸券商股，融资大潮正式袭来。
自11月以来，券商板块的爆发让在二级市场冷清了近四年的券商颇有扬眉吐气之姿。据同花顺券商板块指数显示，自11月21日至12月8日，仅12个交易日，其板块指数便从1086点上涨至目前2010.6点，涨幅几近翻倍。虽然此后券商股步入了回调中，但券商股行情的继续，依然被市场看好。
“国信证券的IPO选择在此时放行，在一定程度上也存在必然性。”一位接近于监管层知情人士向21世纪经济报道记者透露，早在12月5日，证监会便意欲借市场的火爆，提速IPO发行，当日晚间，数家拟IPO已过会企业临时接到来自监管层的紧急通知，要求其立即按照有关发行的要求申报相关补充材料，尽快完成IPO发行封卷，以做好随时领取发行批文的准备。
作为此前一波市场的领涨龙头，券商板块的火爆使监管层也考虑乘机发行较大盘的券商新股。而作为目前唯一过会的券商IPO，融资额有望达百亿级别的国信证券显然是一个不二的选择。
首单融资或超百亿的“中小板股”
国信证券IPO发行批文的获准，不仅标志着其将成为近两年来第一只获准IPO的券商股，而且或将成近年来首只募集资金过百亿的中小板IPO。
据国信证券IPO预披露材料显示，此次拟公开发行不超过12亿股，募集资金总额在扣除发行费用后，将全部用于补充其运营资金。
券商融资大潮
随着国信证券IPO的正式出炉，券商上市融资大潮也正式袭来。
除了国信证券IPO和申银万国联姻宏源证券（000562.SZ）、民族证券借道方正证券（601901.SH）、安信证券注入中纺投资（600061.SH）之外，还有湘财证券与大智慧（601519.SH）的“曲线”借道、中原证券（1375.HK）登陆H股、中金公司H股的筹备待发，以及包括银河证券、东方证券等一批已进行了IPO预披露的公司。
除了首次借道资本上市平台融资的券商外，其他数家已上市券商也在近期纷纷推出了再融资计划。
华泰证券（601688.SH）11月25日晚间公告称，为补充公司业务发展所需资本金，深入推进公司国际化战略，公司拟发行境外上市外资股（H股）并申请在香港联合交易所有限公司主板挂牌上市。
而在12月8日，在广发证券（000776.SZ）召开的股东会上，其计划发行H股股票并在香港上市等相关的相关议案最终也获得高票通过。
中信证券（600030.SH）也同样不甘落后。
12月9日，其公告称公司有关部门正在拟订2015至2017年资本补充规划，未来计划通过监管部门允许的方式进一步补充资本，不排除未来三个月内筹划发行股份补充资本的可能性。
为什么国信证券这么大的券商只在深交所的中小板上市？
资本前瞻投资顾问认为：自2014年3月27日证监会发布监管问答起，首发企业可以根据自身意愿，在沪深证券市场之间自主选择上市地，不与企业公开发行股数多少挂钩。企业只需在预披露中说明上市地即可。因此，国信证券（6月份预披露）可以自主选择上交所或深交所上市。
1、诚如匿名用户所言，选择中小板的重要原因是，市盈率高。
深市平均市盈率高于沪市，深市中小板平均市盈率又高于深市主板。市盈率高，对本次IPO乃至以后的再融资都有利。
2、流动性好。
同样，深市平均换手率高于沪市，深市中小板平均换手率高于深市主板，深市中小板交易更活跃，流动性强，对上市公司再融资也更容易。
3、国信证券与深交所沟通更方便。
一来，与上交所相比，深交所的服务更主动，与拟上市公司以及企业当地的金融办等机构沟通较多。
二来，国信投行业务的竞争优势在中小企业，帮中小企业做上市多了，跟深交所更熟。
三来，国信证券总部位于深圳，至少能省下差旅费用不是。
